Другие статьи раздела:


Финансы

Этапы инвестирования


Изучая историю, мы узнаём что ещё древние люди делали запасы (имели накопления). Первоначально накопления существовали в виде запасов продовольствия, удачные периоды охоты чередовались с голодными временами и тогда запасы покрывали потребности людей в пище и одежде. По мере развития общества менялись и виды накоплений, если раньше это были продукты и предметы потребления, то постепенно их заменили деньги. На самой заре цивилизации стоимость денег определялась количеством металла входящего в монету или слиток. Постепенно, появились бумажные банкноты, покупательная способность бумажных ассигнаций определялась их номиналом. Это был достаточно трудный период экономических взаимоотношений, достаточно трудно было объяснить людям, что "бумажка" эквивалентна, скажем, трём граммам серебра.

 

С появлением в обращении денег, накопления стали делаться в них, так как это намного удобнее. Изначально сбережения хранились в укромном месте, и подобный способ хранения денег вполне устраивал их владельца. Но по мере развития общества появилось новое явление - инфляция. Покупательная способность накоплений стала меняться с течением времени. Такой традиционный способ накопления сбережений как "под матрасом" перестал соответствовать новым экономическим реалиям. Инфляция - это процесс обесценивания денег, обычно используют годовую инфляцию. Например, сегодня ваши сбережения позволяют купить десять велосипедов. Если вы храните деньги "под матрасом", при годовой инфляции в 10 %, через год вы сможете приобрести всего девять велосипедов. Покупательная способность денег снизится, хотя "номинально" накоплений меньше у вас не станет. Выходом из этой ситуации является инвестирование. Первоначальная цель инвестирования, это защита ваших денег от инфляции. Кроме этого инвестирование может не только защитить ваши накопления, но и стать дополнительным источником денежных средств. Если доход от ваших инвестиций превышает уровень инфляции, то практически без каких-либо усилий вы начинаете получать дополнительный доход. Деньги начинают "генерировать" деньги. Имея накопления, вы будете иметь "запас по прочности", если у вас вдруг возникнут финансовые "сложности", накопления помогут "сгладить" эти проблемы.

 

По мере развития экономических отношений, процесс сбережения усложняется. Если раньше можно было просто откладывать деньги, то в наше время нужно определиться с целями и сроками инвестирования своих денег. Способов инвестирования своих накоплений с каждым годом становится всё больше, и не маловажным фактором при выборе способа инвестирования является время. Различные финансовые и материальные способы инвестирования свободных денег, предусматривает минимальные сроки инвестирования. При инвестировании на короткий срок, оптимальными будут инвестиции в долговые обязательства с оговоренными сроком обращения и доходностью. То есть инструменты с фиксированными сроками обращения и доходностью. При более длительных сроках инвестирования, можно "вложиться" в акции или недвижимость.

 

Кроме сроков инвестирования, существуют риски инвестиций, связанные с тем или иным инвестиционным инструментом. Обычно чем рискованней инвестиции, тем доходнее инвестирование. Возможны и исключения, иногда владение информацией и точный расчёт позволяют инвестировать при умеренных рисках. Например, инвестируя в банковский депозит сумму менее 700 000 рублей, вы практически ничем не рискуете, так как государство гарантирует сохранность ваших сбережений. Совсем другое дело, когда вы инвестируете в акции, здесь никто не даёт никаких гарантий не только по доходности ваших инвестиций, но даже по сохранности вложенного капитала. Вложившись в акции, вы можете хорошо заработать, а можете даже лишиться значительной части инвестируемых средств. Перед тем как инвестировать, вы должны определиться с уровнем допустимого риска. То есть, ещё на этапе инвестирования вы должны быть готовы к потерям.

 

Третим фактором, который необходимо учитывать при инвестировании - это ликвидность. Чтобы продать свои активы нужно найти на них покупателя. Некоторые активы можно продать практически мгновенно, на реализацию других могут "уйти" месяцы. Например, по акциям "первого эшелона" ежедневно совершаются тысячи сделок, по акциям "третьего эшелона", всего несколько сделок в неделю. Если же вы, например, продаёте квартиру, процесс продажи актива может "растянуться" на месяцы. При управлении своими активами этот фактор нужно учитывать.

 

Процесс инвестирования можно разбить на этапы. Первоочередная задача - это создание резервного фонда. Обычно рекомендуемый размер резервного фонда от трёх до шести месячных бюджетов. Размер резервного фонда напрямую зависит от доходов семьи, а так же от рисков присущих каждой семье. Например, если в семье один работник, в случае его увольнения семья практически лишается дохода, то есть риск потери дохода максимален. Если в семье трое работающих, то риск потери дохода существенно меньше, следовательно, и размер резервного фонда может быть меньшего размера. Резервный фонд, как правило, размещается в высоколиквидных активах, имеющих весьма низкую доходность, зачастую доходность ниже уровня инфляции. Поэтому резервный фонд нужно оптимизировать. Слишком "раздутый" резервный фонд принесёт вам убытки в виде "упущенной выгоды".

 

Второй этап инвестирования - краткосрочные цели. Обычно инвестируются деньги, предназначенные на приобретение чего-либо в будущем. Например, вы хотите купить машину, чтобы скопить необходимую сумму вам необходимо откладывать деньги в течение трёх лет. Согласитесь неразумно "складировать" деньги дома, будет лучше, если вы вложите их в какой-либо актив. Инвестирование в "доходный" актив позволит "ускорить" процесс накопления, так как сумма накопления будет пополняться не только вашими отчислениями, но и "пассивным доходом".

 

Третий этап инвестирования - это долгосрочные программы. Все мы не вечны и этап интенсивного зарабатывания денег, сменится периодом затишья, с возрастом возрастает потребность в отдыхе. Чтобы иметь "достойную" старость, нужно уже в "молодости" инвестировать средства в это. Так же к долгосрочным целям относятся инвестиции в образование детей. Уже сформировалась чёткая тенденция к коммерциализации обучения. Хорошее образование становится платным и стоит очень недёшево. Если вы хотите дать хорошее образование своим детям, откладывать деньги нужно уже сейчас.

 

Если целей много, составьте финансовый план. Правда, есть один маленький нюанс: чем стабильней жизнь, тем реальнее планы. Составление долгосрочного плана в условиях высокой нестабильности пустая трата времени.




Параметры статьи

Адрес источника: http://www.reasonablefinance.ru

постоянная ссылка на статью: http://www.po4itaem.ru/art/9782_stat.html